„Bezpečná investice s pojistnou ochranou.“ Tuhle větu jsem slyšel snad u každé třetí smlouvy, kterou klienti chtějí revidovat. A pokaždé musím vysvětlovat, proč to není ani bezpečná investice, ani užitečná pojistná ochrana.
Co je investiční životko
Produkt, který kombinuje pojištění smrti (popř. invalidity) a investování. Část měsíční platby jde na riziková pojištění, část na investiční složku — fondy spravované pojišťovnou.
Tři důvody, proč je to špatný produkt
1. Vysoké poplatky. Vstupní poplatek 30–80 % z prvních dvou let plateb. Správcovský poplatek 1–2 % ročně. Po 25 letech tohle ukousne 30–50 % z výnosu.
2. Špatně nastavené pojistné krytí. Pojistná část je obvykle podpojištěná — nedostatečné krytí smrti, žádné krytí invalidity III. stupně, žádné krytí závažných onemocnění.
3. Nelikvidnost. Pokud chcete peníze vybrat dřív než po smluvené době, ztratíte 20–60 % vkladu na storno poplatcích.
Reálná čísla z praxe
- Klient spořil 25 let, vložil 720 000 Kč, vyplaceno 274 000 Kč.
- Klientka vložila 480 000 Kč za 15 let, vyplaceno 312 000 Kč.
- Při paralelním srovnání s indexovým fondem (S&P 500): 720 000 Kč by se za 25 let zhodnotilo na ~1,7 mil. Kč.
Životní pojištění má jeden účel: chránit příjem rodiny, když se něco stane živiteli. Investování je úplně jiný produkt — řízený jinou logikou, jinými poplatky.
Kdy investiční životko dává smysl
Skoro nikdy. Výjimkou je situace, kdy máte uzavřeno před desítkami let a sankce za zrušení je vyšší než zbývající budoucí ztráty. To se vyplatí spočítat — sám to udělám zdarma.
Co dělat místo toho
- Pojištění zvlášť: rizikové životko (smrt, invalidita, závažné nemoci) — levné, plní co má.
- Investování zvlášť: indexový fond (Vanguard, iShares, Amundi) — nízké poplatky 0,1–0,3 %.
- Daňová úleva: pokud chcete využít odpočet, jděte cestou DPS (penzijko) — 24 000 Kč/rok odpočet.
Mám staré životko. Co s ním?
Než ho zrušíte, projděme spolu konkrétní smlouvu. Někdy se vyplatí dosloužit kvůli zachování garancí, jindy ihned ukončit. Konzultace zdarma.